春茧收购价格虽然不理想，但是从发种量来看业界普遍认为夏茧仍将大幅增产，事实上，生产如果能正常进行的话，增产不在话下，因此，业内预期夏茧供应将十分充足。另一方面，春茧收购过后，市场需求没有明显增强，因此，在鲜茧供应的真空期业界并不看好夏茧行情，从而在这段时期内茧丝盘面形成震荡下行的走势。虽然在夏茧收购的过程中逐渐发现，很多地区产量同比不升反降，但是由于夏茧的质量普遍很低，因此，即使产量没有预期的高，各主产区鲜茧收购价格同比还是有不同程度的下降，茧丝盘面也因此交易清淡，持仓量持续降低，处于弱势动荡的状态。从广西大宗工业原料交易市场主力合约行情来看，本月盘面走势与上月上行的行情相反，呈震荡下行的走势，但下跌幅度不大。干茧主力合约0709成交均价比上月降低498元，由于盘面整体走势较为平稳，从而最高价格与最低价格之差仅为5500元，比上月进一步缩小；生丝主力合约0709成交均价比上月降低2134元，最高价与最低价之差仅120000元，价差也进一步缩小。容易看出，自6月份以来，盘面整体走势已渐渐趋于平缓。



    一、7月份国内行情回顾

    1．现货行情



    2．广西大宗工业原料交易市场7月份行情回顾


资料来源：广西大宗工业原料交易市场

    本月盘面震荡下行，上中旬出现了幅度较小的起伏，到月底盘面已处于十分稳定的状态。可以发现，干茧的两个合约几乎始终保持着3000元左右的价差，而生丝的两个合约价差有明显缩小的趋势，月初两合约价差在1万元左右，到了月底价差只略高于3000元。

    SS0803在19日跌破20万元，目前徘徊于19.5万元附近，SS0709于同日跌破19万元，目前价位在向19万元附近靠拢。

    二、国际主要茧丝市场行情回顾

    1．印度主要茧丝市场行情



    2．日本主要茧丝市场行情



    三、行业宏观环境及运行情况分析

    1．《鲜茧收购资格认定办法》开始实施

    2007年6月27日，商务部、工商总局联合发布了《鲜茧收购资格认定办法》（以下简称《办法》），自8月1日起施行。为帮助公众更好地理解《办法》的精神和主要内容，商务部条法司负责人就《办法》的相关问题回答了记者的提问。下面是其中最值得关注的几个问题。

    （1）《办法》和《茧丝流通管理办法》之间的关系
    2002年，原国家经贸委、原国家发展计划委、工商总局、质监总局联合下发了《茧丝流通管理办法》。为了适用茧丝绸行业的发展和鲜茧收购资格认定管理体制的变化，商务部、工商总局制定了《办法》，《办法》规定的内容仅限于鲜茧收购资格认定的条件和程序，蚕茧流通、茧丝价格、茧丝质量监督等仍旧按照《茧丝流通管理办法》执行。

    （2）鲜茧收购经营者的范围
    《办法》所称的鲜茧收购经营者包括从事鲜茧收购的单位及其分支机构。“分支机构”是指鲜茧收购期间，从事鲜茧收购的单位在各地下设的茧站，每个茧站都必须获得鲜茧收购资格证书才能从事鲜茧收购活动，茧站要按照企业分支机构的形式进行工商登记。

    （3）取得鲜茧收购资格的经营者应具备的条件
    一是要符合当地蚕桑生产发展及茧站布点规划，有稳定的鲜茧茧源。二是要具有与收购能力相适应的资金实力。三是要具备完善、科学的质量保证体系和管理制度。四是要具有与其承担的鲜茧收购量和茧处理量相配套的收购、检验和贮存场地。五是鲜茧收购、检验和烘茧所需的设备齐全，符合国家或行业标准，与收购能力相适应。六是鲜茧收购和干茧贮存的设施和环境应符合国家或行业有关劳动安全、消防和环保等方面的要求。七是法律、行政法规规定的其他条件。

    另外，国家茧丝绸协调办公室于七月十八日发表严正声明，声明称：“最近，有人打着商务部国家茧丝绸协调办公室及领导的名义，向地方推销《鲜茧收购资格认定具体执行办法》的书籍，要求地方商务主管部门和企业向指定账户汇款，进行欺诈活动，我办提请行业各界谨防上当，警告该人立即停止欺骗、欺诈行为。”

    2．中国丝绸节将助中国丝绸争回话语权

    据中国服饰报报道，2006年，在全国主要城市，一项针对3000名消费者的调查问卷显示：喜欢丝绸商品的消费者占60%；愿意购买丝绸商品的，其中仅服装就占37.5%。

    另据统计，我国现有蚕农约2000万户，丝绸工业企业1600余家，全部从业人员约100万人。但是，目前国内丝绸消费在整个服装品类中还不到0.2%。

    一方面是消费者对品牌服装的迫切需求，另一方面有实力又立志开拓国内市场的丝绸企业把握不透政策方向，找不准产品定位，制造出的产品不知如何销售。

    如何搭建企业与市场、消费者之间的桥梁？如何引导企业尽快找准市场定位和产品定位，带动行业整体水平提升？如何找会中国丝绸的“话语权”，使其成为真正主导国际市场的产业，实现我国由“丝绸大国”向“丝绸强国”的转变？

    面临国际化竞争的巨大压力和国内产业结构的调整，如何使中国丝绸企业强化品牌意识，推进中国丝绸品牌化进程，使中国丝绸业真正进入国际产业链的高端，由原料性产品竞争转向终端产品和品牌竞争？丝绸品牌如何肩负起重新培育中国丝绸文化在全民以及在世界的影响力？如何搭建中国丝绸品牌营销网络战略平台？如何使广大消费者能够放心享用质量合格的丝绸产品，从而维护优质丝绸产品的合法权益？

    问题，迫在眉睫。契机，就在眼前。由中国丝绸协会主办、中国丝绸工业总公司承办、重点省市公司协会(公司)协办的2007中国丝绸展览会将于8月中旬在北京民族文化宫展览馆举办。“首届中国丝绸节”将搭建这样一个平台，借此凝聚全社会之力，共同开拓一条“新丝绸之路”。

    3．我国产业用纤维比重逐步提升 前景广阔
    中国石化报报道，目前我国产业用纺织品在纺织产品总量中的比重逐步提升。2006年产业用纺织品产量达到创纪录的453.7万吨，产业用纺织品占纤维加工总量的比例超过14%。这是从2007中国(海宁)产业用纤维技术与市场论坛上传来的信息。

    但中国产业用纺织品行业协会理事长朱民儒表示，这一比例与发达国家相比还相差很远，因此，要加倍努力，加大高新技术研发投入，加强纤维研制与产业应用的对接。力争2010年差别化纤维比例提高到40%，高性能面料及制品用化纤自给率达到70%，产业用纺织品中化纤比重达到90%。
4．东方丝绸市场保持稳定增长 半年成交近二百亿

    据中国纺织网记者从中国东方丝绸市场获悉，今年该市场上半年经济运行继续保持了稳定增长的良好态势，续写了“中国第一布市”新辉煌。
最新统计数据表明，1～6月份市场商品交易额185.85亿元，比去年152.07亿元，增长22.21%；上交税收1.32亿元，比去年1.15亿元，增长15%；资金流入量1～5月份496.16亿元，比去年394.78亿元，增长25.68%，市场保持了强劲的发展态势。

    记者在采访中获悉，东方丝绸市场今年上半年交易额高速增长的原因有内外两方面因素。内因在于东方丝绸市场不断升级改造，今年以来，一批充分体现现代商贸特征，对提升市场品位具有影响力的精品商区、色坯商区、综合商区、中心商区等重点工程建设项目已经竣工并在近期陆续启用。东盛步行街也即将完工，不少中外知名商业品牌已经签约入驻。国际纺织城、国际物流中心、盛泽城市广场、金百盛家纺城等多个重点项目正在抓紧建设之中。国际纺织品市场趋稳，国内服装消费需求的增长为市场扩大纺织品批发、销售和出口带来了新的商机，这是东方丝绸市场上半年交易持续增长的外因所在。

    5．重庆市上半年丝绸产品出口近九成到印度市场
    重庆市上半年丝绸产品出口两千余万美元，近九成都是出口到印度市场。这是新华社记者从重庆市外经贸委获悉的信息。

    重庆市外经贸委介绍，2007年1―6月，重庆市丝绸产品出口2155.81万美元，比去年同期上升10.43％，共有6类丝绸商品由10户企业出口，其中新增丝绸服装出口3.05万美元。出口市场共有16个国家，其中印度占88.98％的份额，出口市场单一的情况尚未得到有效改善。

    重庆市茧丝办工作人员指出，今年上半年重庆市丝绸产品出口总体呈现价跌量升趋势，出口形势喜忧参半。造成这种情况的原因是上半年生丝价格持续走低，市场多数时间运行在相对低位，有价无市，企业普遍成本倒挂，加之人民币持续升值和退税下调，抑制了企业出口的积极性，在一定程度上限制了丝绸出口的大幅增长。此外，由于近九成出口到印度，市场风险较为突出，印度对我国丝绸的反倾销，直接影响重庆市的丝绸出口。

    4、综合分析及后市展望

    总体来说，自春茧收购引起的波动以来，经过整个7月份的盘整，行情更加稳定了，这对于下半年茧丝行情的平稳运行来说是一个良好的开端。美中不足的是，目前的茧丝价位偏低，已经明显低于业内的预期，估计，这样的价位对不少缫丝企业来说压力是十分沉重的。由于春茧收购价格不高，夏茧收购价格更低，加上产量受到影响，相当一部分茧农的积极性将不可避免地受到影响，很多茧站的利益也得不到保障，因此，茧丝行情下降的空间已经不大，有望在盘整后强势反弹，这波反弹很有可能在8月份出现。一方面是因为8月份是鲜茧供应的真空期，另一拉动行情的最大动力应该是丝绸的消费了，8月份的丝绸消费的确令人期待，因为由中国丝绸协会主办的首届中国丝绸节将于2007年8月10日至22日在北京举行，这将是丝绸消费季节里进一步拉动消费的有力措施，可以预见8月的丝绸消费将是另一番景象。

    应该注意的是，丝绸节的开展也是为了加强产业链建设和品牌建设，宣传普及高档丝绸标志，推出民族丝绸精品，打造中国丝绸整体形象的战略举措。据中国服饰报报道，长期以来，我国丝绸产品始终以原料性产品出口为主，在国外被称为“中国的原料、意大利的品牌、国际市场的价格”，这一格局已严重阻碍了我国丝绸行业发展。特别是现在，我国生丝出口沦落到以印度市场为主，出口量占据总出口量一半以上，并遭致印方反倾销调查。丝绸产业的发展不一定做大，但做出特色，做出个性，做出品位，做成唯一，这才是可供选择的现代思路，才识迎接全球化的根本策略。因此，在实施“东桑西移”战略的同时，丝绸品质与品牌战略的构想与实施显得尤为紧迫。应该看到，丝绸的中低端市场虽然已经饱和，但在高端市场领域，还没有进入一个真正的实力较量阶段。因而，在中高端市场，中国丝绸品牌有进一步扩张并首先占领制高点的可能。把丝绸产品从“功能产品”向“文化产品”转化。放眼来看，丝绸产品和品牌在全世界的范畴内都面临着重新梳理的问题。不管是在丝绸产业发达的意大利还是有着悠久丝绸文化历史的中国。历史告诉我们，雄厚的产业基础和潜在巨大的市场需求，从来都是一个产业兴盛的最好保证。目前茧丝行情的稳定为我们提供了良好的国内环境。更为关键的是，世界丝绸产业的格局并没有最终形成，整个国际丝绸市场还大有作为，这对中国丝绸产业来说无疑是一个很好的机遇。

    从今年春以来的行情变化可以看出，在整个茧丝绸产业中，无论是国内从业者还是国外进口商都已经变得更加理性，这是目前茧丝行情能够保持稳定的一个重要原因，国家的宏观调控是茧丝行情稳定的另一最大保障。行业的理性加上政府“有形之手”的力量使为我们有理由相信，从长远来看，茧丝行情将稳中有升，茧丝绸产业将逐步摆脱困境，重振中国丝绸雄风。就近期来说行情能否摆脱盘整的状态主要依靠丝绸消费的带动。操作上，建议远期看多，近期可谨慎做多.